Снова нет желающих купить ОФЗ с доходностью ниже 15% годовых

24 июля.
Министерство финансов 24 июля признало несостоявшимся аукцион по продаже ОФЗ-ПД серии 26248 и
флоатера 29025
в связи с отсутствием заявок по приемлемым уровням цен, сообщило ведомство.

Облигации серии 26248 с погашением 16 мая 2040 года имеют 31 полугодовой купонный период и первый купонный период — 203 дня, дата выплаты 1-го купонного дохода — 4 декабря 2024 года.
Ставка купонного дохода определена в размере 12,25% годовых.
ОФЗ 26248 на аукционе был предложен по 87,85% или 14,69% годовых.
«Старые» ОФЗ дают доходность 15 — 16%..

Поэтому желающих купить не было.

Последний раз через ОФЗ с постоянным купоном Минфин смог занять две недели назад через ОФЗ 26247 $SU26247RMFS5 с доходностью в 15,65% (рекордная доходность).

Обслуживание долга становится очень дорогим.

С уважением,
Олег

Друзья,
к вопросу по длинным ОФЗ.
Риск продолжения высокой инфляции связан с СВО.

ОФЗ 26238 (погашение май 2041г) выросла 22 июля на 1,5%,
это — позитив.

ОФЗ 26338 по дневным.




Думаю, на минимальную сумму (0,01% портфеля, например), куплю.
И, если падения не будет, то буду увеличивать позицию.
Быстрые акции могут вырасти быстрее, чем длинные ОФЗ.

У трендов ключевых ставок(КС) мировых ЦБ корреляция положительная.

Вероятно, во 2 пол.2024г будет замедление ВВП с 5+% в 1 полугодии.
Вероятно, для поддержки экономики, в конце 2024г или в 2025г. ЦБ РФ и будет снижать ставку.

Индикатор бизнес-климата в России в июле
снизился до 7,7 пункта после 10,6 пункта месяцем ранее
(показатель выше нуля означает рост, ниже — падение).
Текущие оценки бизнес-климата упали до 2,6 пункта.
Это в два с лишним раза меньше, чем во II квартале, но
примерно столько же, сколько в среднем в 2023 году.
Придёт время (думаю, с 2025г.), и экономку придётся стимулировать.

С уважением,
Олег

Urals в индийских портах
(DAP West Coast India)
июль
$84 за баррель
($78,6 июнь)
Источник: Argus




ESPO
июль
поставка из порта Козьмино
$80,1
($76,5 июнь)

С 2007г. периодически работает подгонка
РТС = URALS × 20 — 200

80 × 20 — 200 = 1 400.
РТС 1 400 соответствует URALS $80

Не надо искать глубокий смысл в этой простейшей формуле.
Но, иногда, работает.
При нефти $140, РТС 2 500 (близко)
При нефти $40, РТС 600 (точно)
...

С уважением,
Олег

AMEZ
Ашинский металлургический завод
По дневным



С июньских минимумов рост в 1,5 раза!




( Читать дальше )

Оказывается, многие не знают про срок уплаты налогов и как платить налог во время, а не досрочно.

1.
Вывод купонов и дивидендов:
брокерский счет или карта.

Если Вы выводите деньги с брокерского счета и сумма меньше, чем налог за текущий год на жату вывода, то получаете выведенную сумму минус налог (13 или 15%)..
Если Вы выводите с брокерского счета сумму больше суммы налога на дату вывода, то получаете на счет суммы за вычетов всего налога.
Если Вы выводите через дивиденды (купоны), то Вы не платите налог досрочно.
Сумма дивидендов, которые Вы можете получать на брокерский счет, равна сумме дивидендов, которые Вы получаете на Вашу карту.

При выводе купона на банковский счет налог удерживается сразу, при выводе купонов на брокерский счет, налог платите в следующем году.Дивиденды Вы в любом случае получаете уже ща вычетом налога (13-15%).ИТОГО,
ЕСЛИ ВЫ ВЫВОДИТЕ ДЕНЬГИ С БРОКЕРСКОГО СЧЁТА, ТО БРОКЕР ДОСРОЧНО ВЫЧИТАЕТ ЧАСТЬ НАЛОГА ИЛИ ВЕСЬ ТЕКУЩИЙ НАЛОГ ЗА ТЕКУЩИЙ ГОД (в зависимости от выводимой суммы и суммы налога на дату вывода).

( Читать дальше )

Друзья,
обратите внимание,
10 июля открытый интерес (ОИ) по фьючерсам на индекс РТС вырос на 37% к 9 июля.
ОИ 9 июля 48252
ОИ 10 июля 66238

Растет интерес к индексу РТС!

По опционам,
10 июля перевес 13,5% в пользу коллов: 48370 коллов и 36876 путов.

Интересны Ваши комментарии.
Предлагаю обсудить.

С уважением,
Олег

Рынок валютных
облигаций заснул.
Доходность большинства выпусков, с учетом обвала, выросла до 10+%.
Эмитентам не выгодно брать кредиты в валюте под 10+%.

После размещения Газпромнефти 19 июня, ни одна компания первого эшелона не эмитировала новых валютных облигаций.

С уважением,
Олег

В комментариях некоторые писали про уровень 2800 по Мосбирже(мол, дно коррекции, ...)

С учётом див.гэпов,
очень похоже.
Индекс Мосбиржи по дневным



С уважением,
Олег

Если подавали
3 НДФЛ,
то налог по 3 НДФЛ надо оплатить до 15 июля.
За каждый календарный день просрочки могут начислить пенни.

3 НДФЛ подают при
— сальдировании прибыли и убытка по годам,
— дивиденды иностранных компаний,
— доходы, полученные от иностранного брокера,
— доход от аренды, купли-продажи недвижимости, купли — продажи валюты

С уважением
Олег

Главное с Финансового конгресса Банка России

🌷 Данные по инфляции говорят об отклонении от базового сценария, проинфляционные риски реализовались

🌷 На заседании в июле будет обсуждаться шаг повышения ключевой ставки

🌷 Банк России рассчитывает вернуться к цели по инфляции в 4% в середине 2025 года

🌷 Для формирования курсов валют регулятору доступны все данные о внебиржевых операциях

🌷 Банк России против рыночных ипотечных программ по 8% за счет комиссий застройщиков

🌷 Нет необходимости повышать лимит бесплатных переводов друг другу через СБП со 100 тысяч рублей

🌷 С 1 сентября расширяется пилот по цифровому рублю до 9 тысяч физлиц и до 1200 юрлиц

🌷 Киберугрозы остаются главным риском для финансового сектора

Источник
t.me/centralbank_russia/1857

С уважением,
Олег